Jedna od stvari koju investitori najviše žele je da se što više približimo predviđanju budućih rezultata našeg poslovanja. Vremenom drugačije indikatori kako bi se olakšalo čitanje cijena, metodologija za razumijevanje tržišnih ciklusa i još mnogo toga. Ali istina je da prve prakse tehničke analize sežu mnogo vekova unazad. U današnjoj obuci trgovanja, mi ćemo obrisati prašinu sa ove drevne prakse i naučiti o njoj; analiza japanskih svijeća.
Šta su japanske svijeće?
Japanske svijeće, kao što im ime kaže, datiraju iz Japana tokom prve decenije 17. vijeka. Japanci su prvi koristili ovu tehniku analize za špekulaciju na fjučers tržištu riže. Jedan od najboljih trgovaca pirinčem tog vremena bio je Homma, a danas se ne zna da li je bio kreator japanskih svijeća. Isto tako, japanske svijeće kakve danas poznajemo zasnivaju se na teorijama o homma kao što ih je odgajao prije nekog vremena. Mogli bismo to smatrati prvim trejding treningom u istoriji. Ova tehnika analize je omogućila različitim generacijama investitora mogućnost upotrebe ovih tehnika za vizualizaciju nivoa podrške, otpora, preokreta ili neodlučnosti.
Kako funkcioniraju japanske svijeće?
Da bismo razumjeli tehnike analize svijećnjaka, prvo moramo razumjeti na šta se oslanjaju prilikom formulisanja hipoteza. Japanske svijeće predstavljaju pokrete koje je sredstvo koje gledamo napravio u odabranom vremenskom okviru. Ako, na primjer, posmatramo 1-satni vremenski grafikon, svaka svijeća će predstavljati kretanje svakog sata. Japanski svijećnjaci mogu se razlikovati u dvije boje, koje predstavljaju i kupovinu i prodaju. Zatim možemo vidjeti tijelo svijeće, koje predstavlja raspon otvaranja i zatvaranja svijeće. Konačno, možemo vidjeti da se fitilj može pojaviti iznad, ispod ili sa obje strane svijeće. Ovi fitilji predstavljaju uspone i padove koji su se desili u cijeni imovine.
Analiza strukture japanskih svijeća. Izvor: Created from Empires.
Šta ova analiza doprinosi našoj obuci za trgovanje?
Analiza svijećnjaka ponekad je dovedena u pitanje jer nisu tačne tehnike analize. Ali takođe je dokazano da je tokom vremena to i dalje jedna od tehnika koje trejderi najčešće koriste za otkrivanje mogućih preokreta trenda ili davanje signala za ulazak ili izlazak u okviru svojih operacija. Postoji nekoliko tipova japanskih svijećnjaka koji mogu podržati našu analizu kako bismo utvrdili da li sredstvo ulazi u trend, kada se može preokrenuti ili kada se sprema kretanje. Pogledajmo koji su najbolji uzorci japanskih svijećnjaka:
Svijeća čekić/zvjezdica padalica
Ovaj uzorak se sastoji od malog tijela (kao kvadrat) i dugog pramena. Pomaže nam da odredimo trend promjene cijene. Ako nađemo čekić na kraju opadajućeg trenda, to bi mogao biti početak uzlaznog trenda. S druge strane, ako je čekić na kraju uzlaznog trenda i obrnut, silazni trend bi mogao početi. Ovaj obrazac nam pokazuje da je tokom dana možda postojao pritisak kupovine/prodaje koji je konačno apsorbovan i preusmjeren.
Primjer svijeće padalice koja preokreće bikovski trend. Izvor: Tradingview.
Wraparound svijeća
Ovaj japanski uzorak svijećnjaka sastoji se od dvije svijeće. Prva je svijeća s malim tijelom, a sljedeća svijeća obavija čitavu putanju prethodne svijeće. Ovaj obrazac svijećnjaka predstavlja slabost interesovanja za trenutni trend i, prema tome, njegov preokret. Može se primijeniti i na bikovske i na medvjeđe trendove, identificirajući se na kraju trendova.
Omotajuća svijeća koja započinje preokret trenda. Izvor: Tradingview.
Svijeća tri bijela vojnika/tri crne vrane
Ovaj obrazac se zasniva na tri svijeće iste boje koje se uzastopno smjenjuju sa sve većim tijelima. Ovaj uzorak svijećnjaka nam daje prilično važan signal ulaska u trend i pokazuje rast interesa za njega. Mogu označavati i kretanje prema gore (bijelo) i kretanje prema dolje (crveno). Ovaj uzorak zajedno sa čekićem jedan je od najlakših za identifikaciju na grafikonu.
Svijeća tri bijela vojnika. Izvor: Tradingview.
Svijeća za izlazak/zalazak sunca
Ovaj uzorak svijećnjaka simbolizira nadu u preokret unutar trenda, bilo bikovskog (zvijezda izlaska sunca) ili medvjeđeg (zvijezda zalaska sunca). Sastoji se od tri svijeće, prva s malim tijelom između velike svijeće svake vrste sa strane. Ovaj obrazac je donekle teško identificirati, ali nam također daje dobar signal da ga iskoristimo.
Uzorak zvijezde zore. Izvor: Tradingview.
Doji Candle
Ovaj uzorak svijećnjaka jedan je od najlakših za identifikaciju. Doji svijeća predstavlja borbu između kupaca i prodavaca, koja rezultira periodima neodlučnosti. Ovo je obrazac nastavka, iako se može pojaviti i u drugim obrascima kao što je zvijezda zora. Sastoji se od vrlo finog tijela praćenog fitiljem iznad i još jednim ispod tijela na istoj udaljenosti. Takođe možemo pronaći dvije varijable ovog Dojija, Doji vilinog konjica na kraju opadajućih trendova i nadgrobni Doji na kraju uzlaznih trendova.
Doji uzorak svijećnjaka. Izvor: Tradingview.
Zaključci iz ove obuke o trgovanju
Za ovu obuku o trgovanju nećemo vam pokazivati nikakvu strategiju ulaganja jer toplo preporučujemo da ova vrsta analize služi kao podrška, a ne referenca, jer analiza japanskih svijećnjaka može rasvijetliti mogući smjer cijene, ali ne i sa dužnom preciznošću. Takođe smo otkrili da je analiza uzoraka japanskih svećnjaka efikasnija tokom dužih vremenskih perioda, s obzirom na to da prikupljaju više podataka i da su signali pouzdaniji.