Jedna od vječnih dilema za male i srednje investitore prilikom razmatranja svojih investicija je da li se odlučiti za dividende ili, obrnuto, za kompanije koje generiraju vrijednost . To je vrlo složena odluka koja će u velikoj mjeri zavisiti od vašeg profila kao korisnika berze. Zaista, strategija će se značajno razlikovati između agresivnog investitora i onog koji preferira mnogo konzervativnije opcije. Nadalje, ovisno o vašem izboru, morat ćete pristupiti trgovanju dionicama iz različitih perspektiva u svojim strategijama na finansijskom tržištu.
Jedan od najvećih problema s odabirom isplate dividende je taj što možete završiti ulažući u kompanije koje ne mogu opravdati tako visoku dividendu. Drugim riječima, kompanije koje ne rastu, imaju visok nivo duga ili čak niske prinose . Do te mjere da biste mogli žaliti zbog ove odluke dugi niz godina. Stoga, ako se odlučite za opciju dividende, nećete imati drugog izbora nego odabrati kompanije s vrlo stabilnim finansijskim izvještajima.
Nadalje, još jedan nedostatak ove investicijske strategije je taj što vam neće omogućiti istraživanje novih poslovnih prilika na finansijskim tržištima. Bit ćete fokusirani samo na povrat koji će ova isplata dioničarima generirati. Ovaj povrat se obično kreće od 3% do gotovo 8% . Međutim, imajte na umu da će vaše trgovanje na tržištima kapitala biti ograničeno nakon te tačke. Stoga ovu odluku morate pažljivo razmotriti, jer biste s ovom investicijskom strategijom mogli izgubiti značajan iznos.
Glavna opasnost od dividendi
U čemu je problem s odabirom investicije na osnovu ove vrste isplate dioničarima? Pa, prvenstveno zato što se njena profitabilnost može s vremenom smanjiti. Postoji ozbiljan rizik da se njene marže značajno smanje, ili još gore, da na kraju potpuno nestanu. U ovom scenariju, uobičajen je masovni odljev kapitala, što uzrokuje pad vrijednosti dionica. Kao posljedica ove akcije na finansijskim tržištima, riskirate da vaša ušteđevina izgubi vrijednost u narednim godinama, potencijalno dostižući nivoe koji su vrlo opasni za vaše lične interese.
Situacija s kojom se često možete susresti je da ova investicijska strategija može donijeti prinos od dividende vrlo blizu 5% . Međutim, to vas također može ostaviti zaglavljenima s nestabilnim pozicijama dionica, do te mjere da propuštate prilike s većim prinosima. Glavna posljedica ovog pristupa je da ćete gubiti novac na svojim transakcijama na berzi.
Prednosti stvaranja vrijednosti
Druga strategija koju trenutno imate unutar investicijskog sektora je traženje dionica koje pružaju ili generiraju najveću vrijednost. Drugim riječima, one koje vam omogućavaju da poboljšate povrat na uloženi kapital. A u najagresivnijim modelima, ovo može dostići dvocifrene nivoe. Šta vam ova vrsta ulaganja nudi? Pa, prije svega, podstiče vas da budete ambiciozniji u pogledu ishoda vaših operacija na berzi. Istina je da preuzimate veći rizik, ali u zamjenu za postizanje mnogo zadovoljavajućeg povrata od ovog trenutka nadalje.
Ne smijete zaboraviti da postoji niz dionica s većim potencijalom za konkurentniji rast koje mogu lako poboljšati vaš bankovni saldo . To bi trebao biti jedan od vaših glavnih ciljeva u uvijek složenom svijetu dionica, iznad drugih tehničkih razmatranja, pa čak i onih posmatranih iz perspektive fundamentalne analize. Nadalje, možete čak odabrati i period držanja za sva svoja ulaganja.
Prilike u 2018. godini
Ako se konačno odlučite stvoriti vrijednost putem španskih dionica, sigurno ćete imati mnogo prilika da odmah povećate svoju ušteđevinu. Čak i sa najneočekivanijih mjesta. Kompanije uključene u tržište dionica malih i srednjih kompanija, takozvane " male čaše ", spremne su za snažan učinak na tržištima dionica od sada nadalje. Kompanije poput PharmaMara i Duro Felguere mogle bi biti među najboljim izvođačima ove godine.
Ovo je jedan od načina pristupa ulaganju u dividende na berzi. Jer na kraju godine, povrat može biti veći , bez potrebe da brinete o bilo kakvoj fiksnoj i zagarantovanoj godišnjoj isplati, bez obzira koliko visoka ona bila. Ovo je faktor koji vas lako može odvratiti od postizanja vaših investicionih ciljeva u budućnosti. Morate birati između dva potpuno suprotna pristupa razumijevanju investiranja. Međutim, na kraju ćete imati posljednju riječ o tome šta učiniti u ovim ključnim vremenima.
Više profitabilnosti od dividendi
Uzmimo primjer prednosti ulaganja u dionice koje generiraju vrijednost u odnosu na one koje isplaćuju dividende . Ako cijena nafte poraste, to je dobro vrijeme za ulaganje u energetske kompanije jer će prinosi biti mnogo veći nego kod drugih investicijskih strategija. Zaista, same isplate dividendi nikada neće dostići nivoe kamata koje možete dobiti tražeći prinose od dionica kojima se trguje na berzi. Ovo je sistem koji možete koristiti za poboljšanje stvarne vrijednosti vašeg tekućeg ili štednog računa.
S druge strane, dividende imaju ograničene marže profitabilnosti, jer nikada nećete dobiti više od 8% ili 9% . To je nešto što dionice, koje generiraju vrijednost na berzi, nude. Pretpostavlja se da mogu relativno lako premašiti važan nivo od 10%, pa čak i dostići mnogo zadovoljavajuće procente za vaše lične interese. To je suptilna razlika koju biste trebali analizirati od sada. Naravno, sve će zavisiti od vašeg profila kao malog ili srednjeg investitora, jer će to uticati na vaš izbor strategije upravljanja imovinom.
Prednosti stvaranja vrijednosti
Potraga za ovom strategijom nesumnjivo će donijeti niz koristi od početka investicije. Želite li znati neke od najrelevantnijih? Pa, zapišite ih jer vam mogu biti od velike koristi u nekom trenutku vašeg života. Do te mjere da mogu činiti vrlo važan dio vašeg investicionog portfelja za ovu godinu. Ovo su neki od njegovih najrelevantnijih doprinosa.
- To je najbolji način za vas povećajte svoju zaradu na tržištima dionica. Pod snažnijim procentima i to može pomoći u poboljšanju kapitala na kraju godine.
- Vi ćete biti ti koji ćete odlučiti koliko dugo želite nastaviti s ulaganjima. Trebat ćete se samo malo zapitati minimalni ciljevi Što se tiče isplativosti koju ostvarujete u svakoj od izvršenih operacija.
- Ovisit ćete o uslovi predstavljeni na finansijskim tržištima a ne odluke kompanija da označe naknadu akcionaru. To je faktor koji će dati veću fleksibilnost za ostvarivanje velikih kapitalnih dobitaka bilo kojom vrstom ulaganja.
- Možete iskoristiti uzlazni trend tržišta dionica. Tamo gdje će se cijene dionica moći brzo revalorizirati, bez ikakvog isteka u izvršenim operacijama.
- To je tačno rizike za koje pretpostavljate da su veće. Ali u zamjenu za primanje veće nagrade nego kroz druge investicione strategije. Možete čak i preseći operaciju ako se ne razvije onako kako ste očekivali od početka.
Prednosti odlaska na dividende
S druge strane, ova opcija nudi niz drugih prednosti koje ne biste trebali zanemariti. Jedna od najprivlačnijih je ta što ćete imati zagarantovanu fiksnu kamatnu stopu svakog mjeseca . Druga je ta što će vam pomoći da izgradite stabilan štedni račun. Također ćete biti ti koji će birati kompaniju koja će vršiti isplate, sa širokim spektrom vrijednosnih papira koji nude ovu karakteristiku i različite kamatne stope.
S druge strane, ne smijete zaboraviti da sa poreske perspektive to može biti povoljnija opcija za zaštitu vaših interesa. To će također biti način da održite likvidnost na svom tekućem računu, što će vam omogućiti da pokrijete najhitnija plaćanja u kućnom budžetu. Konačno, to će biti resurs za manje povoljne scenarije na finansijskim tržištima, do te mjere da možete povećati svoju ušteđevinu uz minimalan rizik, bez obzira na to kako se cijene dionica kreću.