Budućnost ulaganja u kriptovalute u DeFi sektoru

Medvjeđe tržište ulaganja u kriptovalute Ova godina je mogla značiti kraj mnogih projekata u DeFi sektoru. Ali Aave i Uniswap su to shvatili kakvim jeste, poziv na buđenje da ojačaju svoje osnove. Čini se da se njihov naporan rad isplati, jer su njihovi tokeni (AAVE i UNI) udvostručili vrijednost od juna. Zato pogledajmo informacije o svakom od njih i zašto bi njihovo oštro pozicioniranje još uvijek moglo da im omogući dugoročne prilike za ulaganja u kriptovalute.

Zašto investirati u kriptovalute u UNI?濾​

Uniswap je bila prva decentralizovana berza (DEX) koja je koristila automatizovano kreiranje tržišta (AMM). AMM dozvoljava svakome da deponuje svoje tokene u Uniswapove likvidne fondove i ostvaruje prihod od naknada od bilo koga drugog ko njima trguje. Ovo je za razliku od centralizovanih berzi kao što su Binance i Coinbase, gde postoji nekoliko institucionalnih market makera, a razmena uzima lavovski deo naknada. Uniswap je jedan od najvećih DEX-a po ukupnoj zaključanoj vrednosti (TVL) u okviru njihovih pametnih ugovora. Prema DeFiLlami, protokol trenutno ima likvidnost u vrijednosti od 5.680 milijardi dolara, koju čine sve vrste tokena. S obzirom na to da je cijena većine ovih sredstava ove godine pala za više od 80%, može se očekivati ​​da će cifra TVL-a imati jednako veliki udarac. Ali to nije bio slučaj, jer je njegov TVL pao samo 30% ove godine ako ga mjerimo u dolarima, a zapravo je porastao 120% ako ga mjerimo u ETH. Drugim riječima, Uniswap nastavlja da dobija na zamahu, uprkos strahovima od medvjeđeg tržišta.

Isto važi i za obim trgovanja. Početkom ove godine, Uniswap je obrađivao oko trećine količine koju je Coinbase obrađivao. Ali upravo sada, oni su praktično izjednačeni, pri čemu decentralizovani prvi stalno dobija tržišni udeo od centralizovanog drugog.

Treba napomenuti da je ukupni obim trgovine DEX-om još uvijek manji od 10% kombinovanog obima trgovine Binance, FTX i Coinbase. Budući da Uniswap čini skoro 90% ukupnog obima DEX trgovanja, to bi mogla biti dobra prilika za ulaganje u kriptovalute. Uniswap je takođe spreman da svojoj platformi doda NFT trgovanje, nakon što je u junu objavio da je kupio Genie (NFT marketplace agregator), što nam sugeriše da bi UNI mogao da nam ponudi vrednost na duži rok. Pogotovo jer je do sada ove godine pao za preko 60%, a 85% u odnosu na maksimum iz maja 2021. UNI nam također daje pravo da glasamo o svim promjenama u načinu rada berze, poput načina na koji dioničari mogu glasati na skupštini akcionara.

Zašto uložiti naše kriptovalute u AAVE?​

Aave je gigant u DeFi kreditnom prostoru. Možemo naručiti i posuditi brojna digitalna sredstva na Aaveu bez prolaska kroz centraliziranog posrednika. Zajmodavci generiraju kamatu predujmom kapitala koji platforma može posuditi svojim klijentima. U međuvremenu, zajmoprimci plaćaju kamatu i stavljaju više kolaterala nego što pozajmljuju. Ovo sprečava da se ciklus kreditiranja prekine i eliminiše rizik druge ugovorne strane od nepouzdanih zajmoprimaca. Ovo je važno jer ne postoji nijedna finansijska institucija u sredini koja bi upravljala tim rizikom. Aave trenutno ima nešto više od 6.000 milijardi dolara TVL-a pohranjenih u svojim pametnim ugovorima. Njegova TVL putanja nije imala isti uspjeh kao Uniswap ove godine. Pao je za oko 57% mjereno u dolarima i 43% mjereno u ETH. Ali to nije ono što Aavea čini vrijednim bližeg pogleda u svakom slučaju.

Za razliku od drugih DeFi platformi na kojima vlada anonimnost, Aave Arc ima provjere poznavanja svog klijenta i kontrole pranja novca (KYC) za sve svoje partnere. A imajući u vidu Aaveove snažne rezultate u DeFi inovacijama, to bi mogao biti prvi projekt koji bi institucije pogledale kada počnu ozbiljno da se upuštaju u DeFi pozajmice i kredite. Osim izgradnje niza projekata za usvajanje DeFi od strane institucija, Aave ima dva jednako ambiciozna projekta u toku. U februaru ove godine pokrenula je sopstvenu decentralizovanu platformu društvenih medija, Lens Protocol, u pokušaju da ospori centralizirane platforme društvenih medija poput Twittera ili Facebooka, tvrdeći da korisnici nisu proizvodi i posjeduju vlastite podatke.

Aave je ranije ovog mjeseca najavio planove za lansiranje vlastitog algoritamskog stabilcoina pod nazivom GHO. I uprkos onome što se dogodilo sa nedavnim kolapsom Terra stabilnog coin-a, investitori su pozitivno vidjeli vijesti, a cijena AAVE-a je skočila za skoro 25%. To znači da je token pao za oko 65% do sada ove godine, i 86% u odnosu na svoj maksimum u svibnju prošle godine.

Kako iskoristiti ovu priliku za ulaganje u kriptovalute?螺​

Kada je cjelokupno tržište ulaganja u kriptovalute na konopcu, ima smisla ostati s najjačim projektima u svakom sektoru. onda, uniswap(UNI) i Aave (AAVE) sigurno dominiraju na DEX i DeFi tržištima pozajmljivanja. Morate uzeti u obzir MakerDAO (MKR, pozajmljivanje kriptovaluta) i Krive finansije (CRV, DEX) kao druge moguće opklade za ulaganja u kriptovalute u DeFi sektoru.

Ali moramo imati na umu da smo još uvijek na medvjeđem tržištu ulaganja u kriptovalute dok se ne dokaže suprotno. Stoga, iako osnove izgledaju uvjerljivo za Aave i Uniswap, cijene bi i dalje mogle pasti ako tržište odluči još jednom spustiti. Kao i kod svih promjenjivih sredstava, prosječenje cijene u dolarima je obično najbolji način da se iskoristi ova prilika za ulaganje u kriptovalute.

Ulaganje u kriptovalute u DeFi sektor takođe bi se u nekom trenutku moglo suočiti sa naletom na regulatore. Ali do sada ove godine, ulaganja u kriptovalute u DeFi sektor su se držala mnogo bolje od velikih centraliziranih platformi za zajmove i kredite (CeFi) poput Celzijus i Voyager, koji su proglasili bankrot. Na kraju krajeva, s DeFi ulaganjem u kriptovalute, sve je na blockchainu da svi mogu vidjeti. Sa CeFi-jem niko ništa ne vidi dok ne bude prekasno za žaljenje.