Ko bi rekao, prošlo je godinu dana otkako smo objavili članak za vašu obuku u trgovanju... Znam, dobro sam u pisanju, kakvo je moje raspoloženje sa recesijom u Sjedinjenim Državama; Ne zna se gde. Pa, bez da se previše zanesem, od toga mi lice poludi. U posljednjem dijelu članaka o obuci trgovanja govorili smo o Keltnerov kanal, indikator vrlo sličan Bollingerovim trakama, ali precizniji. Kao što vidite, ažuriramo portfolio indikatora tako da postoji dovoljno raznolikosti. Zato ćemo danas govoriti o CMF-u, indikatoru koji nam omogućava da izmjerimo dominantnu snagu imovine.
Šta je CMF indikator?路
Započnimo obuku trgovanja objašnjavajući o čemu se radi u ovom indikatoru. CMF (Chaikin Money Flow) indikator je indikator koji se koristi za mjerenje obima novčanog toka tokom određenog vremenskog perioda. To je indikator kreiran od strane Marc Chaikin (otuda i njegovo ime), analitičar berze koji je kreirao i Chaikin oscilator (objasnićemo vam to u drugom članku). Ovaj indikator može imati neku sličnost sa Indikator Elder Ray, jedan od indikatora koji smo učili u prethodnim nastavcima serije treninga o trgovanju. Njegova korisnost leži u mjerenju pritiska kupovine i prodaje vrijednosnog papira za jedan period. Na ovaj način, CMF se može koristiti kao način za dalje kvantificiranje promjena u kupovnom i prodajnom pritisku i može nam pomoći da predvidimo buduće promjene, a time i prilike.
Kako se mjeri CMF indikator?
Pogledajmo sada kako se ovaj indikator mjeri da bismo dublje razumjeli kako funkcionira. Kao što smo komentarisali u prethodnom pasusu ove obuke o trgovanju, CMF ima određenu sličnost sa Elder Ray indikatorom, ali samo po izgledu, s obzirom da je formula za izračunavanje za ovaj indikator potpuno drugačija.
Ovaj indikator se sastoji od zelene linije koja oscilira između vrijednosti +1 i -1, pri čemu je vrijednost nula neutralna tačka. Ovo bi bio format koji nam aplikacija Tradingview nudi za ovaj indikator, ali da bismo olakšali čitanje indikatora, preporučujemo da koristite skriptu koju je kreirao korisnik pod nazivom “nj_guy72”, koja ima 726 preuzimanja. Razlika je u tome što nam indikator koji pruža Tradingview (gornji indikator) pokazuje samo jednu boju, a onaj koji smo spomenuli (donji indikator) vizuelno olakšava čitanje indikatora.
Kako se izračunava CMF?燐
CMF se izračunava pomoću formule u tri koraka koja se primjenjuje na periode koji su određeni. Rezultatom ovog proračuna dobijamo vrijednost CMF-a. Formula za izračunavanje je sastavljena od ovih koraka: 1. Prvo izračunavamo multiplikator toka novca: [(Zatvori – Minimum) – (Maksimum – Zatvori)] / (Maksimum – Minimum) = Multiplikator novčanih tokova. 2. Izračunavamo obim toka novca: Multiplikator toka novca x Obim perioda = Obim novčanog toka. 3. Sa dvije vrijednosti koje smo dobili izračunavamo CMF:
Zbir obima novčanog toka za 21 period / zbir volumena za 21 period = Chaikin novčani tok za 21 period.
Kako možemo iskoristiti prednosti CMF-a za našu obuku o trgovanju?
Sada kada smo videli šta je ovaj indikator, kako se meri i njegovu formulu za izračunavanje, hajde da pratimo obuku trgovanja da vidimo kako da ga tumačimo. Kao što smo spomenuli, indikator je oscilator koji nam omogućava da mjerimo snagu tržišta. Pritisci kupovine i prodaje mogu se odrediti prema zatvaranju perioda u odnosu na njegov visoki/niski raspon. Ako se period zatvori u gornjoj polovini raspona, pritisak kupovine je veći. S druge strane, ako se period zatvori u donjoj polovini raspona, pritisak prodaje je veći. To je ono što određuje multiplikator novčanog toka. Multiplikator novčanog toka je ono što određuje obim novčanog toka i stoga na kraju Chaikin novčani tok (CMF). Stoga je tumačenje indikatora vrlo jednostavno: ako je CMF bliži 1, pritisak kupovine je dominantan. S druge strane, ako je CMF bliži -1, pritisak prodaje je dominantan.
Pritisak kupovine i prodaje može biti dobar način da se potvrdi stalni trend. Ovo može dati trgovcu dodatni nivo povjerenja da će se trenutni trend vjerovatno nastaviti. Tokom uzlaznog trenda, nastavak pritiska kupovine (CMF iznad 0) može ukazivati na to da će cijena imovine nastaviti da raste. S druge strane, tokom opadajućeg trenda, nastavak pritiska prodaje (CMF ispod 0 0) može ukazivati na to da će cijena imovine nastaviti da pada.
Kao što smo vidjeli u tumačenju drugih tehničkih indikatora, ukrštanja vrijednosti indikatora kroz nulti nivo nam također pružaju vrlo korisne informacije. Kada budemo svjedoci medvjeđeg prelaska CMF-a ispod nule, možemo vidjeti kako cijena imovine naknadno pada. S druge strane, kada vidimo bikovski prelaz CMF-a iznad nule, možemo vidjeti kako cijena imovine naknadno raste.
Zaključci iz ove obuke o trgovanju na CMF indikatoru.
Nakon što završimo ovu obuku o trgovanju na CMF indikatoru, pogledajmo najvažnije tačke koje treba uzeti u obzir. Ovaj indikator, kao što smo spomenuli na početku, pogodan je za mjerenje pritiska kupovine ili prodaje imovine. Istovremeno smo naučili formulu pomoću koje se izračunavaju parametri indikatora i kako možemo pomoću indikatora uhvatiti signale za siguran ulazak na tržište. Kao ličnu preporuku, rekao sam vam o korištenju indikatora koji prikazuje vrijednosti u bojama radi lakšeg čitanja, iako je pogodan i onaj koji nudi Tradingview. Za okus boja i nikad bolje rečeno. Da završimo objašnjenje, ako ćete koristiti indikator u Tradingviewu, možete promijeniti vrijednost perioda sa kojim se indikator izračunava tako da vam daje podatke koji su raniji ili kasniji. To može zavisiti od udobnosti svake osobe, ako koristite kraće ili duže vremenske periode, naravno.